개요

News Sentiment Analysis 결과를 보고, 해석해 봅니다.

글의 작성 일자는 5월 10일이지만, 5월 10일 미국 시장 개장 전에 5월 9일까지의 S&P 500 종가와 5월 9일까지의 영문 뉴스 기사 text 데이터를 취합한 결과입니다. 시장 심리 변화를 보고 일간 시황 복기를 하기 위한 글입니다. 심리 변화가 주가 지수에 직결되지는 않기 때문에 주가 지수와 연계된 해석이 주가 지수를 예측한다고 보장할 수 없습니다.

유럽은 러시아가 크게 사고치지 않으면서 초반은 강하게 갔습니다. 이후 하락해 종가 저가로 마감했습니다. 채권은 단기물 먼저 금리가 빠졌고, 리스크 오프로 주식 등 위험자산을 팔아 단기채를 매수하는 것으로 보입니다. 애틀란타의 하파엘 보스틱도 50bp 이상의 인상은 필요없다며 파월을 두둔한 것도 단기채 상승을 거들었습니다. 이후 미국 개장하면서 주가 지수가 더 빠지자 장기 금리도 같이 빠지기 시작했고, 장기 금리의 폭등세가 전환되었다는 것이 의미가 있습니다. 지수가 계속 빠지면서 장기 금리도 계속 빠진다면 침체를 걱정하여 리스크 오프로 위험 자산에서 도주하는 것으로 생각할 수 있습니다. 오지는 0.7을 꺠면서 폭락했고, 기름이나 구리나 다 얻어맞으면서 내려왔습니다. 상하이 봉쇄가 5월 내내 갈 것이라는 시각이 수요 둔화 우려를 만들어 내려가는 것으로 보입니다. 유로는 아직 버티고 있는데, btp-bund 스프레드는 205로 200 넘어서 계속 벌어지는 중입니다. 이탈리아 이하 더 힘든 국가들 포함한 유럽 자체가 문제인 것이기 때문에 유로는 더 밀릴 수 있습니다. 유럽 지수가 3월 7일-8일 저점 수준인 3400을 깬다면 1을 향한 출발점이 될 수 있습니다.

미국은 개장 전부터 단기채 매수가 계속 들어가면서 주식 파는 날이었습니다. 변동성은 다시 백워데이션으로 돌았고, VXN은 연중 고점도 뚫어버려 더 갈 수 있습니다. 콘탱고로 돈 상태에서 9일 장이 약한 반등이라도 나왔으면 단기 바닥일 수 있었겠으나, 무시하고 하락했습니다. 단기채 매수 들어오는 등 대피 방식이 확실한 것으로 보아 아직 공포에 질린 투매 상황은 아닙니다. 개별 종목은 COIN이 대폭락하여 초기 상장가의 1/4이 되었고, TSM도 올해 신저가입니다. 중국 기업들인 Golden Dragon Index 8%, XOM 8%, CVX 7% 등 하락이 매우 컸습니다. 사우디가 아시아 대상 기름값 5달러를 빼 주겠다는 선언도 있었지만, 그간 좋았던 기름 주식을 팔고 도주한다는 것은 시장이 바람직하지 않다는 것입니다. 코인은 무서운 일이 있었기 때문에 조금 써 보겠습니다. BTC 3만 달러가 10일 오전에 잠시 깨졌고, 달러 페그가 되는 스테이블 코인 UST는 페그가 와장창 깨졌습니다. 주말부터 0.96, 0.97이 보여 전부 청산했는데, 쭉쭉 밀려 0.7도 깨는 모습입니다. 몇 개월 스테이킹 통해서 잘 먹었으니 다행이지만, 등골이 오싹합니다. 달러 페그를 믿고 있었는데 순식간에 30%가 날아간다? 무섭습니다. 이 와중에 페그 복구 방법을 찾아보겠다고 하는데, 기본적으로 $1 UST 소환을 위해 $0.6 LUNA를 제물로 바치고, $0.4 LUNA로 $0.4 BTC를 사다가 LFG에 채우는 구조라 $1 LUNA가 태워지고 $0.4 BTC가 LFG에 들어가는 레버리지 구조라 불안정합니다. LUNA가 올라가야 LUNA를 제물로 주고 UST를 소환하려는 수요가 많아져 페그 복구가 가능할 것이기 때문에, 코인 시장 자체가 살아나야 합니다. 어렵습니다.